Uzticība pret fondu
Trasti un fondi ir ieguldījumu instrumenti, kuriem ir vērtība. Tā kā šie termini ir cieši saistīti, tos bieži sajauc, lai tie būtu vienādi. Tomēr ir daudz atšķirību starp trastu un fondu, to uzturēšanas veidu un to, kurš gūst labumu no ieguldījumu atdeves. Šajā rakstā ir skaidri paskaidrots, kā darbojas trasts un fonds, un izklāstīts, kā tie ir līdzīgi un atšķirīgi.
Kas ir trasts?
Uzticība ir divu pušu vienošanās, kurā vienas puses aktīvi tiek nodoti citai pusei, ko sauc par trasta uzņēmumu, kas pēc tam uztur aktīvus un izmanto tos trešās personas labā. Lai izskaidrotu puses šādā kārtībā, tiek izmantoti vairāki īpaši termini. Pusi, kas nodod aktīvus trasta uzņēmumam, sauc par “uzticības personu”, bet trasta uzņēmumu - par pilnvarnieku. Trešo personu, kas gūst labumu no šiem aktīviem, sauc par “saņēmēju”.
Jāatzīmē, ka trasta aktīvi pieder pilnvarotajiem, nevis trasta fondam. Tomēr trasta fonds nepieder nevienam un pats par sevi ir atsevišķa juridiska persona. Atšķiras arī aktīvu īpašumtiesības, jo likumīgās aktīvu īpašumtiesības pieder pilnvarotajiem, bet aktīvu labumu īpašumtiesības ir saņēmējiem. Tāpēc trasta fonda aktīvi vienmēr jāuztur, paturot prātā saņēmēju intereses.
Kas ir fonds?
Fonds vāc naudu no liela skaita mazāku ieguldītāju un iegulda apvienotos līdzekļus ienesīgos ieguldījumos. Fondi nodrošina ieguldītājiem piekļuvi lielākam skaitam vērtspapīru un ieguldījumu iespēju, kas, iespējams, nav pieejamas ieguldītājam atsevišķi. Tā kā ieguldījumu fondi tiek pārvaldīti aktīvi, pastāv lielākas iespējas, ka ieguldījumu sabiedrība spēs sasniegt savus ieguldījumu mērķus.
Akcijas tiek emitētas no fonda, kur viena akcija ir procentuālā daļa no fonda turēto vērtspapīru īpašumtiesībām. Fondi ir lieliski piemēroti ieguldītājiem, kuriem nav lielu naudas summu ieguldīšanai, kuriem nepieciešams diversificēts ieguldījumu portfelis, minimālas darījumu izmaksas un lielāka likviditāte.
Kāda ir atšķirība starp trastu un fondu?
Trasti un fondi ir diezgan atšķirīgi, galvenokārt, apsverot iemeslus, kuru dēļ tie ir izveidoti. Fondus parasti izveido, lai peļņu gūtu gan fonda pārvaldnieki, gan ieguldītāji / akcionāri. Tresti tiek izveidoti vairāku iemeslu dēļ, taču visizplatītākais iemesls ir tāds, ka aktīvus var uzturēt saņēmēja vārdā, kur saņēmējs var pretendēt uz aktīviem, tiklīdz trasta dokumentā noteiktie nosacījumi. Fonds pieder tā pārvaldniekiem un ir līdzīgs uzņēmuma kapitāldaļu turēšanai, turpretī trasts nepieder nevienai pusei (pat ne saņēmējam) un tiek uzskatīts par atsevišķu juridisku personu.
Kopsavilkums:
Uzticība pret fondu
• Trasts ir divu pušu vienošanās, kurā vienas puses aktīvi tiek nodoti citai pusei, ko sauc par trasta uzņēmumu, kas pēc tam uztur aktīvus un izmanto tos trešās personas labā.
• Fonds vāc naudu no liela skaita mazāku ieguldītāju un iegulda apvienotos līdzekļus ienesīgos ieguldījumos.
• Fondi parasti tiek izveidoti, lai peļņu gūtu gan fonda pārvaldnieki, gan ieguldītāji / akcionāri.
• Tresti tiek izveidoti vairāku iemeslu dēļ, taču visbiežāk iemesls ir tāds, ka aktīvus var uzturēt saņēmēja vārdā, kurš var izmantot trasta priekšrocības, tiklīdz ir izpildīti trasta dokumentā noteiktie nosacījumi.
